Forbes România a invitat reprezentanți importanți din mediul de afaceri local să vorbească despre lecțiile învățate/trăite în anul 2022 și despre provocările anului 2023 în proiectul editorial #lecțiipentru2023.
Gyula Fatér, CEO, OTP Bank România
Forbes: Care este cuvântul ce caracterizează cel mai bine anul 2022? Detaliați.
Gyula Fatér: Alertă. Toate presiunile și schimbările pe care le-am anticipat pentru acest an s-au concretizat, dar într-un ritm mult mai rapid decât însăși piața s-a așteptat. Iar acest lucru ne-a făcut să fim mult mai atenți pentru a reacționa în timp util și pentru a ne repoziționa în funcție de evoluțiile cu o dinamică accelerată.
În primul rând s-a demonstrat că inflația care s-a declanșat anul trecut nu este un fenomen temporar și chiar a crescut într-un ritm galopant de la începutul anului. Așa cum anticipam, tensiunea pe prețurile utilităților s-a extins la toate categoriile de bunuri.
În aceste condiții, băncile centrale au decis să răspundă prin politica monetară și să crească dobânzile în pași mult mai mari față de așteptările inițiale. Am asistat astfel la o majorare a dobânzilor și în piața bancară într-un ritm nemaiîntâlnit de la criza subprime.
Desigur, amplitudinea acestor fenomene a fost potențată și de războiul declanșat în Ucraina, care a sporit presiunile atât asupra prețurilor la energie, cât și asupra unor alte elemente de ofertă, iar astfel de perioade de conflict presupun o stare de alertă sporită și pe piețe.
Forbes: Care au fost motivele dvs. de îngrijorare pentru afacerea pe care o conduceți în anul 2022? Care sunt rezultatele activității companiei/grupului, comparativ cu estimările de la început anului?
Gyula Fatér: Creșterea puternică a costului banilor a pus presiune în întregul sistem bancar pe partea de depozite, unde dobânzile au urcat mult mai rapid.
Sigur că ne așteptam la o revenire a dobânzilor pe un palier superior, pentru că nivelurile de anii trecuți erau mult prea scăzute, dar nu cu o viteză atât de mare.
Pentru o perioadă, s-a simțit o concurență mai intensă pentru atragerea de depozite, care s-a observat și în dobânzile interbancare, iar ulterior în costul creditelor.
Nu există încă o cerere mare pentru amânarea la plată a unor credite, pe baza moratoriului propus de guvern, dar nu excludem că se va apela mai mult la acest instrument odată ce vor crește mai mult și dobânzile la creditele legate de IRCC.
În cazul OTP, rezultatele noastre de până acum, la nouă luni, indică o performanță financiară solidă și o activitate operațională puternică. Suntem în continuare orientați către client.
Am înregistrat un avans de aproape 20%, anualizat, pentru creditarea corporativă, și de 7% în retail, cu un avans de 11% pentru active. În același timp, am înregistrat o creștere a profitului operațional cu aproape 70%.
Aceste rezultate demonstrează capacitatea noastră de a propune clienților o oferta bancară corectă și de a ne adapta într-un mediu economic care se deteriorează rapid. În același timp, reflectă oferta bancară optimă pe care o propunem clienților noștri.
Forbes: Cum a influențat războiul din Ucraina activitatea companiei dvs?
Gyula Fatér: Cum am spus anterior, războiul a potențat niște derapaje începute încă de anul trecut, a pus presiune și mai mare pe autorități să intervină, iar intervenția băncilor centrale a fost mai accentuată.
Șocurile s-au transmis cu o amploare mai mare, iar unele proiecte probabil că au fost amânate în proximitatea zonei de conflict, în țări precum România și Ungaria.
Avem în portofoliu companii a căror activitate a fost afectată, dar pentru activitatea noastră nu a reprezentat un impact direct.
Forbes: Care credeți că sunt puncte tari și punctele slabe ale mediului de afaceri din România?
Gyula Fatér: Există în continuare un potențial ridicat pentru relocarea afacerilor în aceasta zonă, iar după încheierea conflictului din Ucraina cred că România va fi foarte atractivă.
Pe de altă parte România are o piață a muncii cu o ofertă bună pentru investitori, ceea ce va aduce tot mai multe afaceri noi.
Mai mult, România are resurse și un aport mai mare la PIB în două ramuri destul de importante în această perioadă, agricultura și producția internă de energie.
Pe de altă parte, ritmul de creștere economică va încetini semnificativ în comparație cu acest an și cu anii anteriori și, posibil, mediul de afaceri va experimenta un nou șoc, dar nu văd o nouă criză economică.
Forbes: Care credeți că sunt măsurile pe care Guvernul României ar trebui să le ia pentru ca mediul de afaceri din România să treacă această iarnă fără piederi majore? (falimente, insolvente, blocaje)?
Gyula Fatér: Cred că în privința tarifelor la energie lucrurile se vor mai calma în perioada următoare, mai ales că stocurile de gaze sunt aproape complete la nivelul UE.
Plafonarea prețurilor trebuie să fie rezonabilă și să nu aducă prejudicii iremediabile vreunuia dintre jucători, trebuie să aibă în vedere și realitățile concrete ale pieței.
Cel mai important lucru în momente de presiune puternică asupra prețurilor este să nu creștem presiunea fiscală. Chiar dacă măsurile de compensare sunt costisitoare, România ar trebui să păstreze o stabilitate fiscală.
Forbes: Care considerați că vor fi cele mai mari provocări la nivel mondial, dar pentru industria/domeniul dvs. în anul 2023?
Gyula Fatér: Cum se va realiza temperarea inflației fără să avem o perioadă de recesiune cred că este principala preocupare a guvernelor și a băncilor centrale.
Instituțiile internaționale estimează cea mai slabă performanță a economiei mondiale din ultimele două decenii, excluzând criza financiară din 2008 și închiderea economiei din cauza pandemiei de COVID-19.
În aceste condiții, cel mai probabil inflația va coborî spre cifre sustenabile abia în 2024, pentru că băncile centrale nu vor dori să se ajungă la recesiune.
Prin urmare, vom avea dobânzi mai ridicate în următorii doi ani. Aceste două evoluții, de temperare a creșterii economice sau chiar recesiuni și dobânzi ridicate, vor pune presiune pe sectorul financiar, prin portofoliul de credite.
În ipoteza unui păci mai rapide în Ucraina, este posibilă o reluare a optimismului și evitarea recesiunii pe anumite piețe.
(24 noiembrie 2022)